Leven van de rente een illusie

Bij veel ouderen leeft nog altijd de gedachte dat ze na hun pensionering van de rente van hun spaargeld kunnen leven om zo het kapitaal aan de kinderen na te laten. Maar zo werkt dat niet meer. Een simpele rekensom maakt dat duidelijk.

Door lage rente dreigt massale armoede

Tot onze grootste angsten behoren zaken als:

de gevolgen van de schuldencrisis;
achterblijvende economische groei;
de ingestorte huizenmarkt;
en stijgende kosten van levensonderhoud.

Inflatie, lage rente en een hoge schuldenlast

Maar wat ons écht bedreigt, wordt door maar weinigen in ons land herkend: over hooguit 30 jaar zijn we allemaal arm:

we kunnen daarbij denken aan de inflatie die ons vermogen geleidelijk opeet. Het luchtige monetaire beleid, zoals dat momenteel wereldwijd wordt gevoerd, leidt op middellange en lange termijn onvermijdelijk tot hogere inflatie;
wat ook niet zonder invloed zal blijven zijn de immense schulden als gevolg van diverse financiële reddingsoperaties. Ons land staat met miljarden euro’s garant voor euro-crisis-staten als Griekenland, Italië enzovoort;
alles is mogelijk! Maar feitelijk is er één veel waarschijnlijker scenario dat miljoenen mensen in de armoede zal drijven: het zero-rentebeleid van de Europese Centrale Bank.

Pensioengelden zullen in het niets oplossen

Langzaam maar zeker dient zich voor veel Europese burgers een kleine catastrofe aan: mensen die hun kapitaal verliezen, pensioengelden die in het niets oplossen. Schuld daaraan is het lage-rente-beleid van de Europese Centrale Bank (ECB), die miljoenen burgers in de armoedeval drijft. Zelfs degenen die een miljoen euro op de spaarrekening hebben staan, zullen bij de aanhoudend lage rente nauwelijks van pakweg 10 à 15.000 euro rente per jaar kunnen leven. En bij lagere spaarsaldi, ziet dat beeld er nóg somberder uit.

vermogen	opbrengst bij 1% rente	opbrengst bij 2% rente	opbrengst bij 3% rente	opbrengst bij 4% rente	opbrengst bij 5% rente
250.000	2.500	5.000	7.500	10.000	12.500
500.000	5.000	10.000	15.000	20.000	25.000
750.000	7.500	15.000	22.500	30.000	37.500
1.000.000	10.000	20.000	30.000	40.000	50.000

Spaarders zitten in de val

Was de adviesrente van de ECB in 2001 nog 4,5 procent, in de loop van 2014 verlaagden de monetaire autoriteiten het belangrijkste rentetarief naar een historisch dieptepunt van 0,5 procent. Met dramatische gevolgen voor spaarders. De politiek heeft de burger lange tijd voorgehouden dat jongeren steeds minder pensioen zullen krijgen en dus moesten ze bijsparen. Maar dat mensen ondanks al dat bijsparen straks niet meer rond kunnen komen, verzwijgt men. Als met mini-rentes kost wat kost de euro gered moet worden, moet iemand de prijs daarvoor betalen: de spaarder. Het rentebeleid van de Europese Centrale Bank helpt om zeep wat ooit een econoom omschreef als het achtste wereldwonder: het rente-op-rente-effect.

Hoe de inflatie 500.000 euro langzaam wegvreet

Ook al is de actuele inflatie historisch laag en vangen de berekeningen in onderstaande tabel met 1 procent inflatie aan, dan hoeft dat uiteraard niet zo te blijven. Ooit zal het leven weer (fors) duurder worden. Wat er kan gebeuren als de inflatie aantrekt, geeft onderstaande tabel weer. Zo zijn 500.000 euro bij 4 procent inflatie na 20 jaar minder de helft waard en na 40 jaar zelfs nog maar een vijfde deel.

Jaren	restant bij 1% inflatie	restant bij 2% inflatie	restant bij 3% inflatie	restant bij 4% inflatie
na 10 jaar	452.643	410.174	372.047	337.782
na 20 jaar	409.772	336.486	276.000	228.193
na 30 jaar	370.961	276.035	205.993	154.159
na 40 jaar	335.827	226.445	153.278	101.145