Wijn als alternatieve vorm van belegging

Onder "liquide waarden" verstaat men doorgaans iets anders dan wijnen, maar tegenwoordig kan men die term ook letterlijk nemen. Want wijn kan een uitstekend alternatief zijn voor andere vormen van belegging.

Topwijnen trotseren de crisis

Nooit, zelfs niet in de allermoeilijkste tijden, hebben bijvoorbeeld een Chateau Petrus of een Mouton-Rothschild zoveel in waarde verloren als de AEX-index alleen al in het jaar 2008.

Niet alleen is dat een schrale troost voor degenen die op dat moment hun geld in aandelen hadden belegd, het is ook maar de helft van de waarheid. Want natuurlijk gaan recessies en onrust op de aandelenmarkten niet ongemerkt aan de wijnmarkt voorbij. Het spreekt voor zich, in tijden van financiële crisis moet menig wijnverzamelaar van zijn "schatten" afscheid nemen om liquide te blijven.

Tegelijkertijd zitten mensen niet meer zo ruim in hun financiële middelen dat ze zonder blikken of blozen een extreem hoge prijs voor een fles topwijn betalen. Als gevolg daarvan stijgt het aanbod, terwijl de vraag stagneert of achteruitgaat.

Wijnen geschikt voor diversificatie in beleggingsportefeuille

Desondanks lenen met zorg geselecteerde wijnen zich nog altijd uitstekend voor een kapitaalbelegging, hoewel ze natuurlijk niet als gelijkwaardig alternatief voor aandelen, obligaties of termijnrekeningen kunnen doorgaan. Integendeel, zij dienen vooral als een instrument om beleggingen te diversifiëren. In dat opzicht zijn wijnen vergelijkbaar met een belegging in kunst.

En net zoals er zich in menige goed gestructureerde beleggingsportefeuille bijvoorbeeld antiek, horloges of porselein bevindt, kan een deel van het geld worden belegd in het edele vocht. Maar meer dan tien procent van het liquide vermogen moet het zeker niet worden.

Rendementen van 300% of meer

Beleggers die inzetten op aandelen en spaarrekeningen kunnen alleen maar dromen van rendementen van 300% of meer, maar enkele geselecteerde Franse rode wijnen realiseerden dat in minder dan tien jaar. En zolang de sterke vraag uit het Verre Oosten aanhoudt, zullen de prijzen waarschijnlijk nog verder stijgen. Vooropgezet dat de belegger kiest voor wijnen met potentieel voor waardestijging.

Maar daarbij moet men absoluut niet op eigen reuk of individuele smaak vertrouwen. Want uiteindelijk geldt voor wijnen een vergelijkbare regel als voor aandelen: als belegger moet men nooit zijn hele vermogen op zijn "sweethearts" zetten. De belegger kan een onderneming of wijngoed nóg zo sympathiek vinden, als selectiecriterium voor een belegging deugen dergelijke voorkeuren nauwelijks.

Gouden regels bij belegging in wijn

Wijnen kunnen niet alleen de “connaisseur” maar ook de belegger gelukkig maken, mits men zich uitspreekt voor werkelijk gevraagde gewassen met potentieel voor waardestijging. Onderstaand de criteria waarop het aankomt als u in wijn wil beleggen.

• wie op zeker speelt, koopt wijnen van oudere jaargangen waarvan de kwaliteit buiten kijf staat. Een koop "en primeur" (dus de eerst mogelijke datum van aankoop vóór het bottelen), staat gelijk aan een loterij;
• grote flessen kennen een groter waardestijgingpotentieel dan de gebruikelijke 0,75 literflessen. Aanbevolen zijn flessen van 1,5 en 3 liter;
• Bordeauxwijn domineert. Een volgens beleggingsmaatstaven samengestelde wijncollectie, kan niet voorbijgaan aan de “grote roden” uit Frankrijk;
• wijnbeleggers moeten zonder compromis aandacht besteden aan de kwaliteit. Wie wil instappen, moet een minimumbedrag van 10.000 tot 12.000 euro investeren;
• vergelijkbaar met een kunstcollectie, moet een wijnbelegging een zekere spreiding kennen. Maar beleggers moeten niet investeren in wijnen die zich op de kwaliteitschaal niet in de topgroep van de beste 5% bevinden;
• natuurlijk heeft een belegger behoefte aan geschikte opslagvoorzieningen voor zijn schatten;
• het merk is bepalend. De grote namen uit Bordeaux, zoals Chateau Petrus of Chateau Latour, zullen altijd hogere prijzen doen dan de wijnen uit minder bekende huizen;
• bij vermeende koopjes is uiterste voorzichtigheid geboden: de vervalsers worden steeds brutaler!