Tier 1 ratio nieuwe indicator betrouwbaarheid banken

Het vertrouwen in het financiële bestel is één van de steunpilaren waar de economische groei op rust. Voor de betrouwbaarheid van banken wordt vaak gekeken naar de rating van banken (AAA,..), In verband met de staatsteun voor ING wordt er ook gesproken over Tier 1 ratio of kernkapitaal. Wat betekenen deze begrippen nu precies?

Tier-1 Ratio

De tier-1 ratio is het kernvermogen van banken, uitgedrukt als percentage van het vreemd vermogen.

• Het kernvermogen is het aandelenkapitaal plus de reserves van een onderneming. Samen met het aanvullende vermogen is dit het garantievermogen van een onderneming.
• Het vreemd vermogen is het totaal van schulden die een onderneming bezit.

Deze definitie is in een onderling akkoord tussen banken afgesproken, deze afspraken zijn ook wel bekend onder Basel-1 of Basel-2. Zo bestaat er bijvoorbeeld ook een Tier-2 ratio.

Hoe is het Tier-1 ratio te verbeteren?

Er zijn twee manieren om de solvabiliteit, en daarmee de Tier-1-ratio, van een bank te verbeteren. De eerste is uitgifte van nieuwe aandelen of zwaar achtergestelde leningen met een eeuwigdurend karakter, de zogenaamde kapitaalobligaties. De tweede is het afstoten van uitstaande kredieten of andere risicodragende activa.

Voorbeeld:
De bank beschikt over een eigen vermogen van $ 10 miljard. Daartegenover heeft de bank voor $ 100 miljard aan risico gewogen activa. Op basis van deze gegevens heeft de bank een Tier-1-ratio van 10%.

Stel dat de kredietcrisis het eigen vermogen met $ 2 miljard heeft aangetast naar $ 8 miljard. Dan daalt de Tier-1-ratio naar 8%.

Om deze ratio te herstellen naar 10% kan de bank voor $ 2 miljard aan nieuwe aandelen of kapitaalobligaties uitgeven (Tier 1 is dan weer $ 10 miljard van $ 100 miljard) of voor $ 20 miljard naar risico gewogen activa afstoten (Tier 1 is dan $ 8 miljard van $ 80 miljard).

Eisen van de Tier-1 ratio

Op grond van voorschriften van de Nederlandsche Bank moet de Tier-1 ratio minimaal 4% zijn. De reden hiervoor is vaak om te voldoen aan een bepaalde kredietwaardigheid volgens de standaarden van kredietbeoordelaars, zodat de banken hun financieringskosten laag kunnen houden. In de huidige credit crisis lijkt de nieuwe norm richting 8% of hoger te gaan. De Nederlandse staat heeft dan ook met de €10 miljard het kernkapitaal van ING versterkt zodat de Tier-1 ratio van 8,2% naar >10% is gestegen.

Bank	Tier-1 ratio
ING (oud)	8,2%
ING (nieuw)	>10%
ABN AMRO Holding N.V.	15,8%
Rabobank	11,2%
SNS Bank	8,0%
Van Lanschot	8,8%
Friesland Bank	12,4%

© 2008 - 2009 Janvisser, gepubliceerd in Geld (Financieel) op 20-10-2008, laatst gewijzigd op 21-01-2009. Het auteursrecht van dit artikel ligt bij de infoteur. Zonder toestemming van Janvisser is vermenigvuldiging van dit artikel verboden. Meer...

Verwante artikelen

• Hoe solide zijn de banken in Nederland: Velen vragen zich af hoe veilig hun geld bij de bank is. Om daar meer inzicht in te krijgen kijken we naar de kredietratings van kredietbeoordelaar Moody’s.
• Sparen bij ING is nu nog aantrekkelijker: Banken zitten op de beurzen wereldwijd in de hoek, waar de klappen vallen. Ook ING is harder getroffen door de kredietcrisis dan eerder gedacht. Met forse kapitaalin…
• Postbank en ING Bank bieden nu Toprente Sparen: Sparen bij de Postbank en de ING. De activiteiten van de Postbank en de ING Bank gaan in de praktijk steeds meer in elkaar over. De Postbank is per 10 februari…
• Spaarrente ING Bank: De ING Bank heeft verschillende soorten spaarrekeningen. Een aantal daarvan hebben een hoge spaarrente. Sparen kan dus heel aantrekelijk zijn. Dit geldt zeker omdat veel banken de rentet…
• ING Groep en Postbank: ING is een van oorsprong Nederlandse bankinstelling. De bekendste onderdelen van ING Groep zijn, ING Bank, Nationale Nederlanden, RVS en Postbank.

Bronnen en/of referenties

• Dft, 20-10-2008