Beleggen op de beurs: wat is de core-satellite-strategie?

Als het even wat minder goed gaat op de beurs, dan is het als belegger belangrijk om over een goed gespreide beleggingsportefeuille te beschikken. Een goede manier om je beleggingen effectief te spreiden is de zogenaamde "core-satellite-strategie". Bij de core-satellite-strategie ga je uit van een kern, die bestaat uit beleggingsfondsen die een beursindex volgen. Rond die kern bouw je dan je satellieten of beleggingen die meer risico inhouden en waarmee je naar een hoog rendement streeft.

Het spreiden van je beleggingsportefeuille

Sinds heelwat mensen geld verloren hebben bij de grote financiële crisis van eind 2008, gaat men meer en meer op zoek naar beursstrategieën die de risico's kunnen spreiden. De belegger wil zich indekken tegen onzekerheid op de beurs, en tegelijkertijd kunnen beleggen en speculeren op een hoog rendement.

Om je beleggingsportefeuille te spreiden, zijn er verschillende methoden mogelijk. De methode die de laatste tijd aan een opmars bezig is, is de core-satellite-strategie, letterlijk de kern-satelliet-strategie. Dit komt erop neer dat de belegger zijn beleggingsportefeuille indeelt in een kern, waarrond hij satellieten aanbrengt.

Wat houdt de core-satellite-strategie in?

In de kern plaats je indexfondsen: dat zijn beleggingsfondsen die een beursindex volgen. Die indexfondsen vormen de basis van je beleggingsportefeuille en kan je passief beheren.

In de rest van je beleggingsportefeuille plaats je de zogenaamde satellieten, waar je actiever mee bezig moet zijn. De satellieten worden immers gevormd door de beleggingen waarmee je extra wil scoren. Dit zijn de beleggingen waarvan je denkt dat je er veel rendement uit zal kunnen halen. Dit zijn echter ook de beleggingen die het meest risico inhouden, vandaar dat ze zijn opgebouwd rond een kern, die meer zekerheid kunnen bieden.

Wat zijn de voordelen van de core-satellite-strategie?

Het voordeel van de core-satellite-strategie is dat je beleggingsportefeuille overzichtelijker kan worden. Het komt er wel op aan om voorzichtig en bedachtzaam met de satellieten om te springen om dat voordeel niet verloren te laten gaan. Aangeraden is om een bestaand effect te verkopen als je een nieuwe belegging in je portefeuille opneemt.

Een goeie strategie is dat je ervoor zorgt dat je indexfondsen het zwaargewicht van je beleggingsportefeuille vormen, bijvoorbeeld twee derde van je totale beleggingsportefeuille. Op die manier kan de rest van je portefeuille aangevuld worden met de satellieten, waar je wat meer risico mee kunt nemen.

Het evenwicht van de core-satellite-strategie

De core-satellite-strategie biedt je dus de mogelijkheid om op een evenwichtige wijze je beleggingsportefeuille te beheren. Enerzijds heb je je indexfondsen, waar je niet voortdurend mee bezig hoeft te zijn, en anderzijds de satellieten, waarmee je naar hartelust kan speculeren en verhandelen.

Door die kern van indexfondsen als basis te behouden, beschik je over wat meer zekerheid als het slecht gaat op de beurs. De core-satellite-strategie is op die manier een goeie strategie voor de particuliere belegger, die een evenwicht wil tussen zekerheid en speelruimte wanneer hij naar de beurs gaat.