Financiële crisis: invloed op uw beleggingen

Na het uitbreken van de kredietcrisis slagen er maar weinig beleggingsfondsen in om een goed resultaat neer te zetten. We staan even stil bij deze evolutie en reiken enkele zaken aan die voor u als belegger interessant zijn in de keuze van een beleggingsstrategie.

Inleiding

In juni vorig jaar barstte in Amerika de kredietcrisis los na alarmerende berichten van enkele hefboomfondsen. Sindsdien kregen de aandelenmarkten met serieuze verliezen te kampen. Enkel monetaire fondsen en obligatiefondsen in Japanse yen, Zwitserse frank of Centraal-Europese munten konden nog een goed rendement voorleggen.

De aandelenmarkten die het slechts presteerden, zijn die van Singapore en de Koreaanse aandelen. Ook minder liquide aandelen werden aanzien als risicovol en kregen rake klappen. En uiteraard ook de financiële aandelen deelden in de malaise.

Herbekijk uw portefeuille

Afhankelijk van economische verwachtingen en de evolutie op de finaniële markten kan u uw beleggingsportefeuille herbekijken. Rekening houdend met uw beleggingshorizon en profiel kan u de samenstelling aanpassen. Als u bijvoorbeeld gelooft dat de bodem bereikt is, kan u opteren voor meer gewicht in aandelen. We kunnen niet genoeg benadrukken dat voldoende spreiding een eerste vereiste is bij de uitbouw van een evenwichtige portefueille, zowel naar regio toe als naar sector.

Fondsen met kapitaalsgarantie

Fondsen met kapitaalsgarantie zijn op de markt gebracht om in woelige beurstijden zoals nu uw kapitaal te garanderen. Deze fondsen verkopen zou dus geen verstandige keuze zijn. Bovendien is uitstappen ook niet interessant vanuit het oogpunt van het kostenplaatje. U zal uitstapkosten en beurstaksen moeten betalen, zodat het behaalde verlies uiteindelijk nog wat groter zal zijn.

Pensioenspaarfondsen

Een beurscrisis heeft ook zijn impact op pensioenspaarfondsen. Als je de 65-jarige leeftijd nadert en je wil beschikken over je geld, valt een beurscrash uiteraard op het verkeerde moment. Om hierop in te spelen, kan het interessant zijn om op tijd over te stappen naar een meer defensief fonds met minder aandelen, maar meer zekerheid.

Koop met verstand

Om goed de risico's van een belegging te begrijpen en een zicht te hebben op de te verwachten opbrengsten, is het belangrijk dat u weet wat de maximale winst en het maximale verlies van je belegging kan zijn. Houdt hier wel degelijk rekening met het slechtst mogelijke scenario. Heb je zelf interesse in individuele aandelen speelt de kannis nog meer. Dan is het essentieel dat je de balans kan ontleden, dat je de schuldgraad en de kasstromen van een bedrijf goed begrijpt.

Stabiliteit van de fondsen

Als je een fonds aankoopt, is het belangrijk om volgende factoren goed te bestuderen:

Risicoklasse
Elk fonds wordt ondergebracht in een risicoklasse van 0 tot 6. Hoe hoger het getal, hoe hoger het risico.

Grafiek
Een blik op een grafiek geeft je een zicht op de historische rendementen. Dit zijn geen garanties voor toekomstige rendementen, maar ze geven ook weer hoe het fonds presteerde in vorige beursmalaises. Zo kan je ook mede het risico bepalen.

Samenstelling
Zoals we eerder aanhaalden, is een goede spreiding essentieel. Let er op dat er niet teveel gewicht aan enkele aandelen wordt toegekend. Zo loopt u niet het risico dat het slecht presteren van één of enkele aandelen, een nefaste invloed heeft op uw beleggingsportefeuille.